S & amp; P Futures Options Trading.
S & amp; P 500 Futures & amp; Guia de negociação de opções.
S & amp; P 500 Opções Calendário de expiração (PDF) Análise de execução de pedidos: E-mini S & amp; P 500 Futures (PDF) S & amp; P 500 Fact Card (PDF) FAQ E-mini products.
S & amp; P 500 Future.
Os futuros E-mini S & amp; P 500 fornecem uma maneira de ganhar eficientemente a referência básica para estoques de grandes capitais dos EUA e, sem dúvida, o contrato de futuros do índice de ações mais líquido do mundo.
Negociado exclusivamente eletronicamente na plataforma CME Globex Acessível praticamente 24 horas por dia, em todo o mundo Transparência total de preços e anonimato.
É 1/5 do tamanho do contrato de futuros padrão S & amp; P 500. Oferece liquidez substancial com spreads de oferta / pedido apertados e combinações de compensação CME de mercado sem paralelo e resolve todas as negociações e garante credibilidade da contraparte.
S & amp; P 500 Futures: Sobre o Índice Subjacente.
O índice S & P 500 é o benchmark mais amplamente utilizado no desempenho do mercado de ações no mundo. É índice indexado à capitalização e indexado a flutuação de 500 ações de grande capitalização negociadas na NYSE, ASE e NASDAQ National Market System. O Índice representa o valor de mercado de todas as ações ordinárias em circulação das 500 empresas listadas (preço da ação x partes em circulação). Uma mudança no preço de qualquer ação influenciou o índice na proporção do valor de mercado relativo das ações em circulação dessa empresa. Leia mais sobre o Índice subjacente, incluindo uma lista completa de ações representadas pelo Índice, no Standard & amp; Poor's Website.
O mercado de futuros E-mini (ES) é baseado no índice de ações S & amp; P (Standard & Poors) 500, que é um dos índices de ações do CME (Chicago Mercantile Exchange) nos EUA. O índice S & P 500 é calculado com base nos preços de 500 empresas americanas de grande capitalização. O mercado de futuros da ES é negociado no sistema de comércio eletrônico Globex, 24 horas por dia a partir das 17:00 da tarde, horário central na noite de domingo a 4:30 da tarde, horário central na noite de sexta-feira. O mercado de futuros da ES tem um volume de negócios diário de aproximadamente 1100000 contratos e uma faixa de preço diária de aproximadamente 13 pontos (52 tiques).
CME S & amp; P 500 Futures Contract Specifications.
Veja os códigos dos produtos e dos fornecedores.
Tamanho do contrato $ 50 x S & amp; P 500 Index.
Tamanho do tiquetaque (flutuação mínima) OUTRIGHT 0.25 pontos de índice = $ 12.50.
CALENDÁRIO SPREAD 0.05 pontos de índice = $ 2.50.
Todos os tempos listados são Horário Central CME Globex.
(ETH) MON - FRI: 5:00 p. m. dia anterior - 4:15 p. m .; Parada de negociação das 3:15 p. m. - 3:30 da tarde.
Meses de contrato Cinco meses no ciclo trimestral de março (março, junho, setembro, dezembro)
Última data / hora do comércio.
Ver calendário CME Globex.
O comércio pode ocorrer até às 8:30 da manhã na terceira sexta-feira do mês do contrato.
Limites diários de preços Veja os detalhes dos limites de preços.
B lock Numeração de elegibilidade comercial Veja mais sobre contratos elegíveis para bloqueio comercial.
Bloqueio Mínimo N / A.
Contrato de futuros do modelo E-mini S & amp; P 500 do contrato.
Intervalo de preço de greve Intervalos de 25 pontos dentro de ± 50% do preço de liquidação do dia anterior dos futuros subjacentes Intervalos de 10 pontos dentro de ± 20% do preço de liquidação do dia anterior do futuro subjacente. Uma vez que o contrato se torne o segundo contrato mais próximo, serão disponíveis intervalos de 5 pontos dentro de ± 10% do preço de liquidação do dia anterior dos futuros subjacentes.
Tamanho do tiquetaque (flutuação mínima) OUTRIGHT 0.25 = $ 12.50 para premium & gt; 5.00.
REDUZIDO TICK 0.05 = $ 2.50 para premium & lt; ou = 5.00.
Todos os horários listados são Horário Central.
CME Globex MON - FRI: 5:00 p. m. dia anterior - 4:15 p. m .; Parada de negociação das 3:15 p. m. - 3:30 da tarde.
Meses contratuais Quatro meses no ciclo trimestral de março (março, junho, setembro, dezembro)
Três meses de série (ou seja, janeiro, fevereiro, abril)
Última data / hora do comércio.
TRIMESTRE: 8:30 a. m. / 3ª sexta-feira do mês do contrato.
SÉRIE: 4:15 p. m. / 3ª sexta-feira do mês do contrato.
Lista de greve CME Globex (plataforma eletrônica) Todos os intervalos de greve.
Procedimento de exercício estilo americano.
Data de validade Procedimento Uma opção pode ser exercida até 7:00 p. m. em qualquer dia útil, a opção é negociada.
OPÇÕES TRIMESTRAIS - As opções in-the-money não exercidas serão exercidas automaticamente às 7:00 p. m. no dia da determinação do preço de liquidação final.
OPÇÕES DE SÉRIE - As opções in-the-money não exercidas serão exercidas automaticamente às 7:00 da. m. no dia de validade da opção serial.
O exercício de Liquidação no Exercício de Expiração resulta em uma posição no Contrato Futuros resolvido em dinheiro subjacente. As opções que são in-the-money no último dia de negociação são exercidas automaticamente.
OPÇÕES TRIMESTRAIS no dinheiro, na ausência de instruções contrárias entregues à Câmara de compensação até às 7:00 da tarde. no dia do vencimento, são exercidas automaticamente em futuros que expiram no prazo de vencimento, que se liquidam no SOQ calculado na manhã da terceira sexta-feira do mês do contrato.
OPÇÕES DE SÉRIE no dinheiro, na ausência de instruções contrárias entregues à Câmara de compensação até às 7:00 da. m. no dia do vencimento, deve ser exercido automaticamente no dia da validade da opção serial.
Limites de preço diários A negociação de opção não é permitida durante as interrupções de negociação devido a eventos de limite de preço. Veja os detalhes dos limites de preços.
Bloqueio Mínimo N / A.
Regra de troca Estes contratos estão listados e sujeitos às regras e regulamentos da CME.
Local: 773-561-9777 / Fax: 773-561-9775.
5415 N. Sheridan Rd. Suite # 5512 Chicago, IL 60640.
ClearTrade ™ Inc. é um Membro da Associação Nacional de Futuros.
"O comércio de futuros e opções envolve riscos substanciais". e não é adequado para todos os investidores.
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S & amp; P 500 Index.
O S & P 500 Index, considerado o benchmark líder mundial para investidores institucionais, é um índice detido e mantido pela Standard & amp; A Poor's Corp. é composta por 500 corporações de capital público, predominantemente americanas, todas consideradas "grandes empresas". Todas as ações do índice S & P 500 são negociadas na Bolsa de Valores de Nova York e NASDAQ.
Visão geral.
O padrão & amp; O índice Poor's 500 é ponderado por capitalização, por exemplo, empresas de componentes ponderadas de acordo com o valor total de mercado de suas ações em circulação. O impacto da alteração de preço de um componente é proporcional ao valor total de mercado da emissão, que é o preço da ação multiplicado pelo número de ações em circulação. Estes são somados para todos os 500 estoques e divididos por um valor base predeterminado. O valor base para o índice S & P 500 é ajustado para refletir as mudanças na capitalização resultante de fusões, aquisições, direitos de estoque, substituições, etc.
Em suma, os componentes do S & amp; P 500 Index exibem as seguintes características: [1]
Cobertura do mercado - Aproximadamente 75% do mercado de ações dos EUA Ponderação - Capitalização de mercado Capitalização de mercado - Mínimo de US $ 5 bilhões Flutuação pública - Pelo menos 50% Reconstituição - conforme a necessidade.
A história do S & P 500 remonta a 1923, com uma expansão para incluir 500 empresas em 1957. [2]
Em maio de 2010, o CBOE (Chicago Board Options Exchange) e seu rival de longa data, o International Securities Exchange (ISE), negociaram na quarta-feira uma longa disputa sobre quem tinha o direito de negociar contratos de opções vinculados a grandes índices de ações. O CBOE e desenvolvedores de índices de ações buscaram defender em uma corte de Chicago contra argumentos de que o ISE deveria ser capaz de listar opções em benchmarks de mercado de ações como o S & P 500, apesar das licenças de longo prazo do CBOE nos índices. O CBOE começou a negociar opções de índices de ações em 1983, mas em novembro de 2006 o ISE buscou um julgamento em Nova York que permitisse oferecer seus próprios contratos no S & P 500 e no Dow Jones Industrial Average sem obter licenças dos desenvolvedores do índice. [3]
Em 13 de maio de 2013, a Suprema Corte dos EUA recusou uma apelação da Deutsche Boerse (proprietária do ISE) de anular as decisões judiciais de primeira instância que restringiam o ISE de negociar o S & amp; P 500 Index. [4] Uma vez que não há recurso além do Supremo Tribunal dos Estados Unidos (nos Estados Unidos), este é o fim deste litigio particular.
Em 3 de maio de 2013, o S & P 500 ultrapassou os 1.600 pontos pela primeira vez, fechando em 1.614,42. [5]
Múltiplos produtos.
Os comerciantes e instituições de índice têm ofertas variadas de produtos relacionados ao índice S & P 500 - opções de futuros e futuros, opções de índice de ações e fundos negociados em bolsa.
Opções do CBOE na Visão geral do índice S & amp; P 500 (SPX).
No mundo das opções de segurança, o Chicago Board Options Exchange é o único licenciado em troca de opções para o S & P 500, o índice mais negociado na bolsa. [6]
A partir de 9 de março de 2015, o CBOE expande as horas de negociação para as opções SPX, adicionando mais de seis horas de negociação adicional cinco dias por semana. As horas prolongadas para as opções SPX serão exibidas de segunda a sexta-feira, começando todos os dias às 2:00 da manhã CT e terminando às 8:15 da manhã CT. As 2:00 da manhã, CT começam em Chicago, sincronizam-se com as 8:00 da manhã abertas de negociação em Londres. [7]
CME Group S & P 500 Visão geral do contrato.
Nos futuros, a CME introduziu o comércio de futuros S & P 500 em 1982, alguns anos depois adicionando opções ao índice. Em 1997, a CME iniciou a negociação do contrato de futuros E-mini S & P 500 que, devido ao seu amplo apelo e foco eletrônico, agora negocia mais do que o contrato de futuros S & P 500 de porte maior. [8]
Horário de negociação: Futuros e opções.
As horas de negociação estão na hora central dos EUA, salvo indicação em contrário.
Para os produtos comercializados exclusivamente através do CME ClearPort Clearing, as horas são as seguintes:
Domingo-Sexta-feira às 18:00 da tarde. - 17:00. Tempo de Nova York / ET (5:00 da manhã - 4:00 da manhã, hora de Chicago / CT) com uma pausa de 60 minutos todos os dias a partir das 5:00 da. m. (4:00 p. m. CT)
Para produtos meteorológicos negociados unicamente através do CME ClearPort Clearing, as horas são as seguintes:
Domingo-Sexta-feira 7:00 p. m. 6:45 p. m. Tempo de Nova York / ET (6:00 da manhã às 5:45 p. m. Chicago Time / CT) com uma pausa de 15 minutos todos os dias a partir das 6h45 da madrugada. - 19:00. (5:45 p. m. - 6:00 p. m. CT)
* Indica as horas de negociação na plataforma de leilão direto do CME.
* Nos produtos de Câmbio elegíveis para Negociação na Liquidação ("TAS") ou Negociação no Marcador ("TAM"), as ordens TAS e TAM não podem ser inscritas no CME Globex a partir do final de uma sessão de negociação TAS até o recebimento da garantia mensagem de status indicando que o grupo transitou para o estado pré-aberto.
* Durante todo o ano, as horas de negociação do contrato serão ajustadas para mudanças nos EUA e no horário de verão do Brasil. Veja as especificações do contrato.
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Quem nós somos.
O CME Group é o mercado de derivativos líder e mais diversificado do mundo. A empresa é composta por quatro Mercados de Contratos Designados (DCMs). Mais informações sobre as regras e listas de produtos de cada troca podem ser encontradas clicando nos links para CME, CBOT, NYMEX e COMEX.
Em resposta à demanda no exterior, o CBOE expande VIX, SPX e amp; Horário de troca de opções do SPXW.
Incomodamente próximo a um mercado de 24 horas, no início deste mês, o Chicago Board Options Exchange (CBOE®) introduziu uma sessão de negociação estendida para opções sobre a volatilidade das opções dos EUA (VIX) e as opções nos futuros do Índice S & P 500 mensais (SPX ) e semanalmente (SPXW).
Ao introduzir o horário de negociação alargado (ETH), o CBOE procura proporcionar aos investidores estrangeiros a oportunidade de ganhar com eficiência tanto no mercado dos EUA (SPX / SPXW) quanto na volatilidade do mercado dos EUA (VIX). A sessão estendida funciona de forma bastante diferente da sessão ordinária.
Os contratos de futuros subjacentes são ativos durante a ETH do CBOE. O mercado de futuros da VIX na CFE (CBOE Futures Exchange) e o mercado de futuros do Índice S & P 500 na plataforma Globex da CME (Grupo CME).
As sessões estendidas e regulares operam de forma diferente. O ETH é um ambiente comercial totalmente eletrônico, enquanto o horário de negociação regular é um mercado híbrido de briga eletrônico aberto. A sessão da ETH tem vários provedores de liquidez nomeados, Lead Market Makers (LMMs), para ambos os produtos, bem como processamento de pedidos complexo através do livro de pedidos complexo (COB) e do leilão de pedidos complexos (COA) da CBOE. A ETH também pode acomodar os membros para enviar "ordens emparelhadas" para execução (ou seja, cruzamento ou bloqueio) através do mecanismo de negociação chamado "AIM" (Mecanismo de Melhoria Automatizada). Para obter mais informações sobre como o AIM funciona, sinta-se à vontade para entrar em contato com nossos Consultores Executivos.
Os protocolos de correspondência variam dependendo do contrato de opção. Vamos primeiro olhar para o Contrato de Opções VIX:
Os participantes podem trocar as opções mensais (SPX) e semanais (SPWX) no índice S & P 500 durante a ETH. Como as opções VIX, a ETH opera de forma diferente do RTH. Vejamos as opções semanais do S & amp; P 500 Index.
As opções mensais do índice S & P 500:
O Bloomberg Tradebook apoia a negociação da sessão alargada do CBOE com equipas de Execution Consultants globalmente. Temos preocupações com a liquidez (quantidade) e o potencial para os clientes serem expostos ao comportamento predatório nas horas de negociação estendidas. Estas são as mesmas preocupações que temos nas ações dos EUA no pré-mercado estendido. Por exemplo, não oferecemos algoritmos de pegging no pré-mercado dos EUA devido ao potencial da ordem que está sendo descoberta e "caminhou" ao redor.
Na ETH, até que a liquidez ocorra e nossos Consultores de Execução e Grupos de Pesquisa Quantitativos entenda o comportamento da liquidez e da interação eletrônica, nós apenas oferecemos capacidades de pedidos limitados. Os clientes poderão colocar pedidos passivos e varreduras agressivas através do seu preço limite. Os clientes continuarão a ter acesso ao conjunto completo de algoritmos de execução de opções do Tradebook na sessão regular.
Aviso: as opções envolvem riscos e não são adequadas para todos os investidores. Esta publicação é escrita para fins educacionais e de discussão apenas para investidores institucionais qualificados. Você deve falar com um Consultor de Execução sobre como usar opções e algos de execução para agregar liquidez de ações e determinar se as opções e esta estratégia são adequadas para você, sua empresa e seus objetivos de investimento.
O documento de divulgação de riscos de opções pode ser acessado no seguinte endereço da Web: opções de limpeza / sobre / publicações / caráter-risk. jsp ou entre em contato conosco pelo telefone 212 617 3917. Certifique-se de ter lido e entendido antes de entrar em qualquer transação de opções.
Para mais postagens sobre mudanças no mercado de opções:
Clique aqui para ler a publicação de 24 de fevereiro de Tradebook: Opções de compra de produtos eletrônicos do mercado americano para a liquidez de mudança.
Clique aqui para ler o 16 de março de Tradebook: comerciantes de ações à procura de liquidez de ações podem encontrá-lo no mercado de opções.
Clique aqui para ler a publicação do Marketbook em 23 de março: Como você pode responder às opções de liquidez das opções dos EUA?
Clique aqui para baixar o Guia do Tradebook sobre os benefícios do Peg to Volatility.
Greg Bender é consultor de execução de derivativos da Bloomberg Tradebook. Ele tem sede em Nova York e é responsável pela cobertura de clientes de compra e venda em todo o mundo que comercializam os mercados de derivativos listados. Antes de ingressar na Bloomberg, a Greg negociou os mercados de futuros e opções como membro da divisão COMEX da New York Mercantile Exchange e como membro da American Stock Exchange. Ele é membro da Associação de Técnicos de Mercado e possui a designação do Técnico de Mercado Chartered (CMT).
John Gardner é um comerciante de vendas de derivativos de capital da Bloomberg Tradebook LLC, assessorando clientes de compra e venda. Com mais de 15 anos de experiência comercial como especialista em opção na Bolsa de Valores da América com a Goldman Sachs e suas subsidiárias, a John é excepcionalmente qualificada para ajudar os clientes a conceber, implementar e analisar estratégias de negociação simples e complexas de hedge e estratégias de negociação de derivativos. Ele também possui uma extensa rede de relacionamentos com fornecedores de liquidez de opções, ações e ETF que lhe permitem criar uma execução de ordem eficiente e superior.
Gary Stone esteve com a Bloomberg desde 2001. Como Diretor de Estratégia, ele é responsável pela descoberta de produtos inovadores e únicos e formando relações estratégicas para Tradebook. Ele começou como Analista Sênior antes de ser nomeado Diretor de Trading Research & amp; Estratégia em 2004, adicionando o desenvolvimento do Tradebook às suas responsabilidades em 2007. Em 2014, ele foi nomeado um dos 100 melhores profissionais mais influentes nos mercados de capitais pela revista The Trade. Atualmente, Gary está atuando no Comitê Consultivo de Estrutura do Mercado de Patrimônio da Nova.
Suporte ao cliente.
Acesso de Cliente.
Os Serviços Profissionais Bloomberg conectam os tomadores de decisão a uma rede dinâmica de informações, pessoas e idéias. Solicite uma demo.
S & amp; P 500 Futuros e Opções.
Free Standard & amp; E-guia de negociação de futuros 500 da Poor's.
Os futuros do S & P 500 oferecem uma maneira de ganhar exposição de maneira eficiente ao mercado de ações de grande porte dos EUA com contratos no benchmark financeiro mais amplamente seguido no mundo. Eles também permitem que você:
Beneficie-se de custos mais baixos em comparação com ações negociadas individuais ou fundos negociados em bolsa (ETFs) Use uma ferramenta financeira que acomode uma variedade de estratégias, ambientes de mercado diferentes e objetivos variados Juntamente com outros produtos de capital do CME Group, replique efetivamente toda sua exposição patrimonial global uma plataforma única.
S & amp; P 500 Futures: Sobre o Índice Subjacente -
O S & amp; P 500 Index é talvez o benchmark mais amplamente seguido do desempenho do mercado de ações no mundo. É um índice indexado à capitalização e ajustado por flutuação de 500 ações de grande capitalização negociadas na NYSE, ASE e no Nasdaq National Market System. O Índice representa o valor de mercado de todas as ações ordinárias em circulação de 500 empresas listadas (preço da ação x ações em circulação). Uma mudança no preço de qualquer ação influenciou o índice na proporção do valor de mercado relativo das ações em circulação dessa empresa.
Leia mais sobre o Índice subjacente, incluindo uma lista completa dos estoques atualmente representados, no Standard & amp; O site da pobre.
CME S & amp; P 500 Futures Contract Specifications.
S & amp; P 500 Futuros.
Todos os horários listados são Horário Central.
(desligamento de manutenção diária das 4:30 da manhã a 5:00 da manhã)
Dom: das 17h00 às 18h15
(Mar, Jun, Set, Dez)
(Mar, Jun, Set, Dez)
ETH (durante a noite): 5% para cima ou para baixo.
Veja os detalhes dos limites de preços.
CME S & amp; P 500 Futures Options.
Todos os horários listados são Horário Central.
(desligamento de manutenção diária das 4:30 da manhã a 5:00 da manhã)
Dom: das 17h00 às 18h15
(Mar, Jun, Set, Dez)
(Mar, Jun, Set, Dez)
ETH (durante a noite): 5% para cima ou para baixo.
Veja os detalhes dos limites de preços.
Existe um risco substancial de perda na negociação de futuros e opções de commodities. O desempenho passado não é indicativo de resultados futuros. Opções, dinheiro e amp; os mercados de futuros são separados e distintos e não necessariamente respondem da mesma forma que o estímulo do mercado similar. Um movimento no mercado de caixa não se moveria necessariamente em conjunto com o contrato de futuros e opções relacionados oferecido.
O básico: Horário de negociação para os futuros de S & # 038; P 500.
Existem dois conjuntos diferentes de horas. Um para o poço e outro para o Globex.
As horas de pit começam às 8h30 CT às 3:15 PM CT e reabrem por alguns minutos assim que os corretores terminam de limpar seus decks, isso é chamado de post. O poço está aberto em dias úteis não feriados. É possível negociar o poço eletronicamente, mas eu não conheço ninguém que faça isso.
Globex abre no domingo às 5: oo PM CT às 3:15 pm do dia seguinte e das 3:30 às 4:30 e das 5:00 PM CT às 3:15 do dia seguinte. Disse mais simplesmente. Non-holidays Globex abre no domingo às 5 e fecha na sexta-feira às 3:15. Durante o dia da semana está fechado das 15h15 da manhã por 15 minutos e 16h30 da TC por 30 minutos, exceto na sexta-feira.
No caso de um feriado depende de quando o feriado ocorre se o mercado estiver aberto e suas horas.
Para mais horas de produtos CME, clique aqui.
Para agendas de horários de funcionamento da CME, clique aqui.
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Eu gostaria que mais pessoas lessem este post. Muitas pessoas fazem essa pergunta toda semana.
Louco de que as pessoas troquem futuros sem saber o que estão negociando.
Nunca mais lembrei algo assim antes. Informações muito únicas e ótimas. Obrigado!
4 Responses to O básico: Horário de negociação para S & # 038; P 500 futuros.
Eu gostaria que mais pessoas lessem este post. Muitas pessoas fazem essa pergunta toda semana.
Louco de que as pessoas troquem futuros sem saber o que estão negociando.
Nunca mais lembrei algo assim antes. Informações muito únicas e ótimas. Obrigado!
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